На Форексе - не заработаешь

Аннотация:
Рынок Форекс – легален и респектабелен и без его регулирующих, торговых, хеджирующих функций экономика не могла бы существовать вообще. Для спекулянтов - физических лиц среднего достатка, работающих через  непонятных посредников, на форексе шансов абсолютно нет. Они просто «дойные коровы». Работа названа "На Форексе не заработаешь".

ОПУБЛИКОВАНО В ЖУРНАЛЕ БАНКОВСКИЕ ТЕХНОЛОГИИ 05.2007

© Copyright Некрасов Юрий Валентинович (yunek@nm.ru)

   На Форексе нет никаких шансов получать прибыли. Это касается тех лиц, которые спекулируют на перемене курса валют и работающих через посредников. Причиной этому - не столько мошенничество посредников, сколько имманентное свойство рынка Форекса. Хотя мошенничество посредников на рынке Форекс растёт во всём мире. «Так в 2007 г. Комиссия США по фьючерсной торговле товарами (CFTC), регулятор американского валютного рынка, отметила увеличение случаев мошенничества в деятельности небанковской отрасли торговли валютой». Объектом мошенничества является частный трейдер. В России нет регулятора валютного рынка, но мошенничества гораздо больше. Это вызвано особенностью нашего воспитания. Среди нас много лиц, жертвующих необходимым, чтобы получить лишнее, или желающих "на грош пятаков купить". Но прежде, несколько слов о рынке Форекс, его участниках и терминах.

 

Рынок Форекс

 

   Форекс (FOREX) -- сокращение от английского выражения Foreign Exchange, что по-русски звучит как "купля-продажа валют". Рынок Форекс не является "рынком как таковым" в общепринятом понятии этого слова. Он не имеет определенного места торговли, как, к примеру, рынок ценных бумаг, Это термин, обозначает взаимный обмен конвертируемых валют, а не всей совокупности валютно-обменных операций. В обмене участвуют экспортёры и импортёры, центральные и коммерческие банки, и другие участники рынка, о которых речь пойдет впереди. Цели операций на рынке Форекс могут быть регулирующими - валютные интервенции Центробанков, торговыми и спекулятивными. Рынок Форекс - межбанковский. Минимальная операция (или лот) стоит 1000000 долларов США. В настоящее время примерный объем ежедневных торгов на рынке Форекс составляет, по разным оценкам, от 2,5 до 4,5 трлн. долларов.

 

Спекулятивные сделки на рынке Форекс

 

   Для благообразия называют их конверсионными арбитражными сделками, где арбитраж означает проведение операций в расчете на получение прибыли при изменении валютного курса на валютном рынке. Спекулятивная сделка предполагает заключение минимум двух противоположных договоров по покупке для клиента и за его счёт и продаже им же одинаковых сумм базовой валюты за котируемую валюту. Покупка называется открытием позиции, а продажа - закрытием.

   Спекулятивные сделки на Форекс могут проводить все, то есть  основная часть граждан, или любое физическое лицо, готовое рискнуть суммой от тысячи рублей до двадцати тысяч долларов США, опробовать свои знания, оценить экономику различных стран и предвидеть её развитие, в надежде определить правильное изменение валютного курса и выиграть. Назовём это физическое лицо - "частным трейдером". Но на рынок Форекс без миллиона не попадёшь, и на рынке появляется посредник под разными названиями - брокеров, дилинговых центров, дилеров, форекс провайдеров, финансовых групп. Мы назовём его "брокером", хотя этот "брокер" может не иметь лицензию биржевого брокера и называться совсем иначе. Все "брокеры" изъявляют намерение небескорыстно помочь "частному трейдеру" осуществить его желания на рынке. Но цель "брокеров" иная - получить с "частного трейдера" большую сумму денег, иногда не гнушаясь прямым мошенничеством, и всегда пользуясь своими преимуществами на рынке.

   В Америке откровенные мошенники в роли "брокеров" называют " частенько трейдер" - "мишенью", в России - "лохом". 

   Своё вознаграждение "брокер" получает от расширения спрэда для клиента на любую величину, скажем, на три пипса в каждую сторону. Некоторые "брокеры" устанавливают спрэд в зависимости от торгуемой пары валют или от величины сделки, а иногда и от того и другого.

   Наш "частный трейдер" для получения минимального лота в миллион долларов США должен получить кредит или кредитное плечо. Величина этого плеча зависит от гарантийного взноса. В нашем случае гарантийные взносы, взятые из документов российских "брокеров", находятся в пределах от 1000 рублей ($38,8173) до 20000 долларов. Тогда результаты расчётов плеча (минимальный лот, поделённый на залоговую сумму) составят от почти 26000:1, для 1000 рублей, до 50:1, для 20000 долларов. Этот кредит - беспроцентный, если будет возвращен в тот же день, то есть сделка заключена на условиях "спот".

   Рассмотрим 2 примера, приведённых выше с курсом EUR/USD на тоже время, если в спекуляции участвуют "частные трейдеры" и честный "брокер". Тогда бы 23 апреля 2007 года в 10 утра "частные трейдеры" потеряли бы 900 долларов, а через два часа 2800 долларов. При всех случаях "частные трейдеры", имеющие залоговые суммы ниже указанных, их лишились бы, мало того с них потребовали бы возместить разницу. При валютном курсе, который приводит к убытку в две трети гарантийного взноса, с них потребовали бы дополнительного обеспечения под угрозой закрытия их позиций.

   Теперь о кредите. Даже при нескольких клиентах брокер должен предоставить миллионные кредиты. Такими солидными возможностями располагают только банки. А остальные просто не представляют кредитов, а ищут среди своих клиентов или клиентов своих коллег пару с противоположными сделками, один клиент будет покупать доллары, а продавать евро, а другой наоборот - покупать евро и продавать доллары. Позиции двух клиентов закрыты, а они и не подозревали, что не побывали на рынке Форекс. Если не нашлось пары для клиента, с ним сыграет сам "брокер", но это уже прямое мошенничество.

 

Почему "частные трейдеры" не имеют абсолютно ни каких шансов победить на рынке честных "брокеров"

 

   Валютный рынок - игра, где всегда есть проигравшие. В ней участвуют много опытных профессионалов, имеющих хорошее финансовое положение, (например, работник банка) кто может посвятить торговле валютой свой полный рабочий день. Неопытный "частный трейдер" будет всегда в невыгодном положении по сравнению с этими профессионалами из-за существенного недостатка в информации. "Частные трейдеры" обладают недостаточным капиталом. Таким образом, по логике игры они - всегда проигрывают. Справедливая игра между двумя игроками, когда никто не имеет информационных преимуществ, продолжается до тех пор, пока не обанкротится один из игроков. Игрок с меньшими ресурсами имеет больше шансов обанкротиться первым. Так "частный трейдер" почти наверняка обанкротится, так как он фактически играет против рынка в целом, у которого имеются рпактически бесконечные ресурсы. Частный трейдер всегда платит "широкий спрэд", что делает его шансы на победу минимальные, чем при справедливой игре. Дополнительные затраты "частного трейдера" могут ещё включить процентную маржу, плату за каждый день возобновления открытой позиции на условиях "спот" и дополнительное программное обеспечение для связи и работы с "брокером".

 

Почему "мишени" не могут победить мошенников

 

   Мошенники, работающие на рынке Forex, используют стандартные методики мошенничества, доведённые до совершенства во внебиржевых маклерских конторах и заведениях, не имеющих адреса. Сделки с валютой на условиях "спот" "мишень" проводит непосредственно с собственным "брокером", то есть, брокер является второй стороной сделки. Таким образом, большинство из этих сделок никогда не увидят рынка Форекс и зависят от манипуляции ценами "брокера". "Брокер" почти неизбежно заберет все деньги "мишени".

"Мишени" страдают, по крайней мере, от 5 неблагоприятных условий:

  -- "Мишени" не могут сами устанавливать цены, например, взятых из сообщений агентств Reuters, то есть они должны принять цену своего "брокера" или отказаться от сделки.

  -- "Брокер" может показать им фактические цены валютного рынка, но только с задержкой на нескольких минут. Таким образом, брокер имеет лучшую информацию для проведения сделки.

  -- "Мишени" подстрекают воспользоваться большим "кредитным плечом". А это ведёт почти неизбежно к "требованию дополнительного обеспечения" и разрешению "брокеру" закрыть любую открытую позицию немедленно по цене "брокера".

  -- "Брокеры" работают группой в несколько человек и могут контролировать валютный рынок 24 часа в день. "Мишень" не в состоянии контролировать рынок (и действия своего "брокера") в течение 24 часов в день.

  -- "Мишени" надеются на "брокеров", как советников на валютном рынке, и могут фактически оплачивать их советы.

   Предлагая большое "кредитное плечо", "брокер" даёт возможность "мишени" покупать или продавать больше, чем позволяют собственные средства "мишени". В действительности, эта практика провоцирует "синдром игрока" у многих "частных трейдеров", которые покупают или продают слишком большие суммы валюты на рынке. Но в то же самое время, это увеличивает объем сделок, дающих прибыль "брокерам". И поскольку "брокер" получает своё вознаграждение от спрэда, большие сделки приводят к большему доходу. Кроме того, использование "мишенью" большого "кредитного плеча" увеличивает риск "требования дополнительного обеспечения", если рынок Форекс будет двигаться против "мишени".

   В то время как профессиональные валютные дилеры (банки, фонды, использующие технику хеджирования) никогда не используют "кредитное плечо" больше чем 5:1, но частным трейдерам предлагают "кредитное плечо" в нашем случае до 26000:1.

   Типичная "мишень" проведёт свою первую сделку с выгодой ("брокер" обеспечит все условия). Это увеличит веру "мишени" в своего "брокера" и поощрит "мишень" вкладывать больше денег. Затем, "мишень" получит "требование дополнительного обеспечения" под угрозой закрытия всех его открытых позиций. Мошенники сделают всё необходимое, чтобы захватить деньги "мишени", депонированные у них, т.к. с самого начала они уже считали все эти деньги своими.

   "Мишени" спровоцируют брать большие "кредитные плечи" и отдавать приказы закрывать позиции для минимизации убытка, которые позволяют брокеру закрывать позицию почти по своему желанию по ценам, установленным им самим. Цены сделки постоянно меняются в зависимости от позиции "мишени", которая известна брокером.

   "Мишени" могут быть навязаны опасные позиции непосредственно перед оглашением важных экономических новостей. Если все уловки терпят неудачу, "брокер" может всегда назначить критические цены, чтобы воспользоваться приказом закрыть позицию для минимизации убытков во время отсутствия "мишени". "Мишень" в это время может находиться на службе или просто спать. В любом случае, все деньги "мишени" будут захвачены мошенниками без участия "мишени" в торгах на рынке Форекс и, не взирая ни на результаты анализа экономики стран (фундаментальный анализ), анализа истории поведения валютных курсов (технический анализ), ни на личную удачливость "мишени". Против лома - нет приёма.

   Привлечению мишени в "брокерские" конторы, гордо именующие себя участниками рынка Форекс, способствует реклама, очень похожая и даже превосходящая рекламу финансовых пирамид 1990 годов. Реклама попадает в почтовый ящик, электронную почту, ею забит Интернет. Она проходит в средствах массовой информации. Рекламу поддерживают книги, журналы, учебники, платные и бесплатные курсы.

   Некоторые "брокеры" помещают объявления, что якобы у них имеются вакансии трейдеров на рынке Форекс, использующих финансовые и технические возможности нанимателя. Кандидата готовят на специальных курсах, где кандидат показывает отличные результаты в демонстрационной версии терминала "брокера". И вот кандидат сто процентов готов к самостоятельной работе, но вот незадача, конкурс выигрывает более достойный кандидат. Но блестящему кандидату, чтобы не терять перспективного работника, предлагается поработать, используя технические средства нанимателя, на собственные финансы. Что случается с согласившимся кандидатом вы догадываетесь.

   Есть несколько простых положений и рекомендаций лицам, которых не убедило содержание этой статьи.

  -- ФОРЕКС -- это неизменно высокий риск; общая статистика приводит единицы выигрышей и бесчисленное количество проигрышей

  -- Надо критически подходить к рекламируемым фундаментальному и техническому анализам, а также ко всем технологиям прогнозирования изменения валютных курсов, так как на них влияет огромное количество разнообразных факторов, которые не возможно учесть в реальном масштабе времени.

  -- Не нужно иметь дело с "брокерами", которые гарантируют доход и указывают на отсутствие рисков

  -- Старайтесь остерегаться малых фирм, уж они никого на рынок Форекс не выведут

  -- Не надо пользоваться Интернетом при денежных переводах, отправить деньги легко, а вот получить бывает очень сложно

  -- Полезно иногда очень внимательно читать договора

  -- Необходимо получать и анализировать информацию о том, с кем решил иметь дело, и консультироваться с незаинтересованными специалистами.

   Всё описанное выше относится только к спекулятивным сделкам "частных трейдеров" с ограниченными ресурсами, и работающих через "брокеров". Сам рынок Форекс - легален, респектабелен и без его регулирующих, торговых функций экономика не могла бы в общем  существовать.